Visão Geral Das Estratégias De Opção

Visão Geral das Estratégias de Opção

As estratégias de melhor opção são as que mais se aproximam de sua própria personalidade. Seus objetivos de investimento e suas perspectivas de mercado de curto e médio prazos são importantes, mas são fatores secundários. Eles são, de fato, produtos de sua personalidade.

Aqui está a minha descoberta radical: Alinhar suas estratégias de opção com a sua natureza central e você não pode ajudar, mas ser bem sucedido. Isso não significa que você nunca vai perder dinheiro, é claro, mas eu acredito que seus lucros vão eclipsar suas perdas.

Foi intencional que eu escolhi a forma plural, estratégias. Apaixonar-se e utilizar apenas uma estratégia de negociação opção é tão imprudente como simplesmente escolher um ao acaso. Ser bem-arredondado é essencial - na vida e no investimento.

Ou pense nisso de outra maneira. Os grandes jarros do baseball têm mais do que um grande passo. Você pode ter a bola rápida mais rápida e mais rápida do mundo, mas se você não tiver uma curva boa ou uma mudança boa ou uma boa ALGO para manter os hitters honestos, você não terá uma carreira muito longa.

Estratégias de Opções Categorizadas

A boa notícia é que no mundo das opções - e este site - há uma grande variedade de opções de estratégias a partir das quais escolher. Para mim, acho útil dividir as estratégias em quatro categorias primárias.

Para obter uma lista / link rápido de todas as estratégias detalhadas neste site, consulte a página Referência de opções.

Estratégias de Hedging

Negociações de spread de débito e débito

Crédito e Credit Spread Trades

Estratégias de Investimento (Leveraged Investing)

Você notará que as estratégias de opções não são agrupadas de acordo com seu perfil de risco ou perspectiva de mercado. Apenas sobre qualquer estratégia de negociação de opção pode ser feito para ser mais arriscado ou menos arriscado.

E eu descobri que a abordagem Bullish-Bearish-Neutral para selecionar comércios opção funciona apenas na teoria.

Na realidade, a previsão do mercado, especialmente no curto prazo, é uma arte extremamente difícil, se não impossível. Sério - se você pudesse consistentemente e com êxito contar o futuro, você seria rico em nenhum momento, com ou sem opções.

Eu também vim a acreditar (anedótica) que a maioria dos comerciantes opção tendem a ser comerciantes de débito ou comerciantes de crédito. E isso, eu também acredito, é primariamente um produto da psicologia de um indivíduo, em vez de ser baseado em previsões de curto a médio prazo do mercado.

Curiosamente, as estratégias de Investimento Alavancado explicadas no Guia de Investimento de Alavancagem Essencial - 6 estratégias personalizadas de crédito e propagação de crédito projetadas para aumentar os investimentos de longo prazo para efeito poderoso - parecem atrair tanto os comerciantes de débito como os comerciantes de crédito.

As Estratégias

DISTRIBUIÇÃO DE DÍVIDOS E DÉBITOS

Um comércio de débito é qualquer comércio de opções que custa algo para configurar. Um spread de débito é qualquer negociação de opções com posições compensatórias que resultam em débito líquido (ou seja, as parcelas "longas" custam mais do que você recebe das porções "curtas").

Um débito ou débito spread comercial é bem sucedida quando o valor final da posição opções é mais do que era no início. Em algumas situações, o ganho máximo é teoricamente ilimitado.

COMÉRCIO DE CRÉDITO E CRÉDITO

Um comércio de crédito é qualquer comércio de opções onde você recebe um prêmio em dinheiro quando o comércio é inicialmente criado. Um spread de crédito é qualquer negociação de opções com posições compensatórias que resultam em um crédito líquido (ou seja, as parcelas "curtas" geram inicialmente mais dinheiro do que o que custa para comprar as porções "longas").

Um crédito ou crédito spread comercial é bem sucedida quando o valor final da posição opções vale menos do que quando você inicialmente configurar o comércio. Idealmente, para alcançar seus ganhos máximos, as opções vão expirar sem valor.

Os comerciantes interessados ​​na renda da opção, ou usando opções para gerar a renda do fluxo de caixa, especializam-se geralmente em transações espalhadas do crédito e do crédito.

Minhas próprias preferências são para as estratégias de opção que classificar como Leveraged Investing. Os Investimentos Alavancados são, acima de tudo, investimentos. Eles são compromissos sérios, bem-considerados, a longo prazo, em efeito parcerias comerciais com empresas de capital aberto que você acredita que quer aumentar em valor ao longo do tempo ou irá produzir um fluxo de renda significativa e sustentável.

O que eu chamo de Investimentos Alavancados são estratégias de opções projetadas para dar a seus bem avaliados investimentos em ações uma margem ainda maior como uma versão sintética do investimento com valor bem-sucedido, a aquisição de ativos valiosos com descontos substanciais.

Às vezes você começa o disconto antes que você compre o estoque, às vezes você começa o disconto depois que você o compra, e às vezes ambos. Mas o resultado final é o mesmo - você paga menos por seu estoque do que suas contrapartes, e você o faz produzir mais para você uma vez que você o possui.

Valor investir nunca foi tão sexy.

Alguns pensamentos finais

Finalmente, eu quero esclarecer que só porque eu dividi as estratégias de negociação de opções incluídas neste site em quatro categorias, não estou sugerindo que existem apenas quatro tipos de personalidade quando se trata de negociação e investimento.

Pelo contrário, o mercado de ações é um mecanismo incrivelmente complexo porque reflete o comportamento coletivo incrivelmente complexo de seus participantes incrivelmente complexos. Mas eu sugeriria que as estratégias de negociação de opções específicas que mais atraem para você tendem a se reunir na mesma categoria.

Se você é novo nas opções, explore as estratégias de opções de ações individuais em maior detalhe e encontre as que você está naturalmente atraído. Dê-lhes um giro. Opções de troca de papel é sempre uma ótima idéia (minha própria grande deficiência foi que eu sempre fiz o meu papel de negociação com dinheiro real).

Se você é um experiente operador de opções / investidor, considere suas próprias preferências conscientemente. Existe um padrão? Uma correlação entre estratégias favoritas e lucros consistentes? Ou você tende a confiar em apenas uma estratégia de negociação de opção de ações? Talvez agora seja um bom momento para adicionar alguns arremessos adicionais ao seu repertório.

Finalmente, se você está pensando em usar um serviço de troca de opção pago (eu usei-me) certifique-se de considerar as três perguntas mais cruciais antes de se inscrever.